התייעצות אגח ממשלתי להרבה שנים קדימה

[MOM]

אני מעוניין להשקיע כמה עשרות באגח ממשלתי לתקופה של 20 שנה+.
הייתי שמח להבין מה האופציה הכי ריווחית - לקנות כל שנה ,טווח ארוך, איזה טווח ארוך.
ניסיתי ללמוד לבד אבל התבלבלתי מכל האפשרויות...
תודה רבה.

 

[ה. שלמה]

אני מעוניין להשקיע כמה עשרות באגח ממשלתי לתקופה של 20 שנה+.
הייתי שמח להבין מה האופציה הכי ריווחית - לקנות כל שנה ,טווח ארוך, איזה טווח ארוך.
ניסיתי ללמוד לבד אבל התבלבלתי מכל האפשרויות...
תודה רבה.

למה באג"ח?

 

[MOM]

אני לא רוצה לשים את הכל במניות.
כרגע הריבית יחסית גבוהה ואני חושש שתרד בהמשך ולכן חשבתי שהאופציה הכי הגיונית זה לקנות אגח לשנים קדימה.

 

[מרדכי פולק]

אם זה לטווח של עשרים שנה ,
חבל שזה יהיה באג"ח
לפי הסטטיסטיקה, אתה מפסיד הזדמנות להרוויח הרבה יותר ממה שאפשר להרוויח באג"ח

 

[MOM]

אם זה לטווח של עשרים שנה ,
חבל שזה יהיה באג"ח
לפי הסטטיסטיקה, אתה מפסיד הזדמנות להרוויח הרבה יותר ממה שאפשר להרוויח באג"ח

נכון. אני לא שם את כל הכסף באגח אבל אני רוצה שחלק ממנו יהיה שם. וכשיש כעת ריבית של כ4.5 אחוז זה לא כזה נורא בשביל חלק מהכסף שיהיה סולידי.

 

[מרדכי פולק]

הבנתי,
זה באמת נושא שחלוקים בזה גדולי היועצים, האם בכלל לשלב אגח בחיסכון לעשרים שנה, יש שאומרים שכן ויש שאומרים שלא
ואני מבין ממך שאתה נוטה יותר לאומרים שכן לשלב , ואם נכון הדברים, אז צריך לחפש לך אגח ממשלתי לעשרים שנה, אני יחפש אולי אני ימצא,

 

[MOM]

יש פה כל כך הרבה אפשרויות...
איפה אני רואה כמה אני אקבל בוודאות לשנה וביחס לאינפלציה?

 

[השקעות R הון]

יש פה כל כך הרבה אפשרויות...
איפה אני רואה כמה אני אקבל בוודאות לשנה וביחס לאינפלציה?
צפה בקובץ המצורף 1872559

תשואה ברוטו זאת התשואה השנתית אם תחזיק עד לפקיעה.
תשואה ברוטו היא לפני קיזוז מס. בדרך כלל 15% נומינאלי.

יש גם ממשלתית צמודה ל 20 שנה בריבית נקובה 1%
ותשואה ברוטו כ2%

 

[ה. שלמה]

נכון. אני לא שם את כל הכסף באגח אבל אני רוצה שחלק ממנו יהיה שם. וכשיש כעת ריבית של כ4.5 אחוז זה לא כזה נורא בשביל חלק מהכסף שיהיה סולידי.

חישוב נכון.
בנוסף, אם תקנה אג"ח ארוך, והריבית תרד אח"כ האג"ח שלך יעלה, ואז תוכל למכור ולקנות מניות.
רק קח בחשבון שכשהאג"ח גבוה, ציפיות המשקיעים משוק המניות גבוה גם כן.

 

[MOM]

בעצם מבין האפשרויות השונות אלה עומדות לפניי:

הראשונה מהמודגשות היא הכי טובה למקרה שאני רוצה להשאיר את הכסף בריבית קבועה עד 2052
השניה היא אותו דבר רק עד 2047 ובזה שהריבית שאקבל פר שנה נמוכה יותר.
השלישית והרביעית הן בעצם הימור האם המדד (מחירים לצרכן?=אינפלציה?) יעלה יותר מאשר הריבית הקבועה בשתיים הראשונות. ההבדל ביניהן הוא בתאריך הפרעון והתשואה הנגזרת.
האם הבנתי נכון?
שאלה נוספת: קרן כספית לא תהיה טובה במקרה הזה מכיון שיש צפי להורדת הריבית וממילא גם התשואה תהיה נמוכה יותר אחרי שהריבית תרד וכן שאשלם 25% מס במקום 15% בקניה ישירה. זה נכון?

 

[MOM]

אודה מאוד לגומלי החסדים החשובים והיקרים מאוד כאן אם יש מישהו שיוכל להקדיש לי מעט מזמנו היקר כדי להסביר לי אם הבנתי נכון כדי שלא אשגה ואפסיד חלילה.
תודה רבה.

 

[ה. שלמה]

בעצם מבין האפשרויות השונות אלה עומדות לפניי:
צפה בקובץ המצורף 1873122
הראשונה מהמודגשות היא הכי טובה למקרה שאני רוצה להשאיר את הכסף בריבית קבועה עד 2052
השניה היא אותו דבר רק עד 2047 ובזה שהריבית שאקבל פר שנה נמוכה יותר.
השלישית והרביעית הן בעצם הימור האם המדד (מחירים לצרכן?=אינפלציה?) יעלה יותר מאשר הריבית הקבועה בשתיים הראשונות. ההבדל ביניהן הוא בתאריך הפרעון והתשואה הנגזרת.
האם הבנתי נכון?

הבנת נכון.
אם כי, לדעתי תמיד תעדיף צמוד אפי' אם זה יביא לך בסוף תשואה פחותה, כי כך אתה מגן על כספך מאינפלציה.

שאלה נוספת: קרן כספית לא תהיה טובה במקרה הזה מכיון שיש צפי להורדת הריבית וממילא גם התשואה תהיה נמוכה יותר אחרי שהריבית תרד

בעיקרון יש צדק בדבריך, אם כי אם זה התשואה - משמע השוק מבין שהריבית לא הולך לרדת הרבה.
אך אני מסכים שאם ברצונך להתגדר באמצעות אג"ח זה יכול להיות רעיון טוב.
כשהריבית במשק תרד, תשקול לממש את זה, ולהרויח על ירידת הרבית, ולקנות אח"כ גידורים אחרים, כמו אופציות, או זהב, וכו'.

וכן שאשלם 25% מס במקום 15% בקניה ישירה. זה נכון?

בד"כ ה25 יוצא פחות, כי זה צמוד אינפלציה.

 

[MOM]

הבנת נכון.
אם כי, לדעתי תמיד תעדיף צמוד אפי' אם זה יביא לך בסוף תשואה פחותה, כי כך אתה מגן על כספך מאינפלציה.

בעיקרון יש צדק בדבריך, אם כי אם זה התשואה - משמע השוק מבין שהריבית לא הולך לרדת הרבה.
אך אני מסכים שאם ברצונך להתגדר באמצעות אג"ח זה יכול להיות רעיון טוב.
כשהריבית במשק תרד, תשקול לממש את זה, ולהרויח על ירידת הרבית, ולקנות אח"כ גידורים אחרים, כמו אופציות, או זהב, וכו'.

בד"כ ה25 יוצא פחות, כי זה צמוד אינפלציה.

תודה רבה! תזכו למצוות!