השקעות אסטרטגיית straddle (סטרדל) באופציות, האם יתכן הפסד?

[ראפטור]

אני לא ממש מבין באופציות מלבד הרעיון הבסיסי של קול פוט כתיבה וכו'

אבל אני מצרף פה צילום מסך מתוך סימולטור במערכת המסחר של אקסלנס שמראה לכאורה שעסקה שבנויה מאסטרטגיית סטדרל [הרעיון הוא קניית קול ופוט על אותו מחיר מימוש במקרה הזה על נכס בסיס של דולר-אבל רלוונטי גם לעוד נכסים] תביא בכל מקרה לרווח (לא גדול) במועד המימוש (עוד חודש וחצי), אפילו אם לא יהיה שינוי במחיר נכס הבסיס, ורווחים משמעותיים יותר במקרה של שינויים במחיר נכס הבסיס

האם זה נכון והגיוני?
והאם יש בזה סיכונים או שזה באמת בטוח?
אשמח לקבל תגובות הערות והארות ממומחי הפורום

פוט

 

[עומק הסיכוי]

אני לא ממש מבין באופציות מלבד הרעיון הבסיסי של קול פוט כתיבה וכו'

אבל אני מצרף פה צילום מסך מתוך סימולטור במערכת המסחר של אקסלנס שמראה לכאורה שעסקה שבנויה מאסטרטגיית סטדרל [הרעיון הוא קניית קול ופוט על אותו מחיר מימוש במקרה הזה על נכס בסיס של דולר-אבל רלוונטי גם לעוד נכסים] תביא בכל מקרה לרווח (לא גדול) במועד המימוש (עוד חודש וחצי), אפילו אם לא יהיה שינוי במחיר נכס הבסיס, ורווחים משמעותיים יותר במקרה של שינויים במחיר נכס הבסיס

האם זה נכון והגיוני?
והאם יש בזה סיכונים או שזה באמת בטוח?
אשמח לקבל תגובות הערות והארות ממומחי הפורום

צפה בקובץ המצורף 1963348פוט

קודם כל אם אתה רואה משהו בלי סיכון תברח משם…

הגרף שלך ליום פתיחת האסטרטגיה, תשנה ליום האחרון.
הסיכון הפשוט כאן שהשוק לא יזוז מספיק כדי להחזיר לך הוצאות ששילמת.
יותר מורכב אני אסביר אם תרצה לאחר שתראה את המאמר שלי - אחרת זה יהיה מסובך

 

[ראפטור]

קודם כל אם אתה רואה משהו בלי סיכון תברח משם…

בגדול אני די מסכים עם הגישה הזאת.. רק שבכל זאת מדובר באיזו שהיא מניפולציה שקיימת באסטרטגייה הזאת שלכאורה מייצרת ביטוח לשני הכיוונים
השאלה אם היא באמת יעילה

ניסיתי סימולציות על כל מיני מחירי מימוש ובחלקם אכן היו הפסדים במקרה שהשוק לא זז
מה שאני מנסה להבין זה האם באמת קיימת אפשרות לרווח גם אם השוק לא זז בכלל כמו שהסימולטור שם מראה

 

[עומק הסיכוי]

בגדול אני די מסכים עם הגישה הזאת.. רק שבכל זאת מדובר באיזו שהיא מניפולציה שקיימת באסטרטגייה הזאת שלכאורה מייצרת ביטוח לשני הכיוונים
השאלה אם היא באמת יעילה

ניסיתי סימולציות על כל מיני מחירי מימוש ובחלקם אכן היו הפסדים במקרה שהשוק לא זז
מה שאני מנסה להבין זה האם באמת קיימת אפשרות לרווח גם אם השוק לא זז בכלל כמו שהסימולטור שם מראה

אתה יכול לחשוב בהגיון
קנית קול ושילמת כסף.
אופצית קול נותנת לך זכות לקנות נכס בסיס במחיר הסטרייק
אם בזמן הפקיעה מחיר הנכס יהיה כמו הסטרייק הקול שלך לא שווה כלום כי אפשר לקנות באותו מחיר בשוק.
יוצא שהפסדת את כל מה ששילמת עבורה.
אותו דבר עם הפוט רק להיפך.

 

[ראפטור]

אתה יכול לחשוב בהגיון
קנית קול ושילמת כסף.
אופצית קול נותנת לך זכות לקנות נכס בסיס במחיר הסטרייק
אם בזמן הפקיעה מחיר הנכס יהיה כמו הסטרייק הקול שלך לא שווה כלום כי אפשר לקנות באותו מחיר בשוק.
יוצא שהפסדת את כל מה ששילמת עבורה.
אותו דבר עם הפוט רק להיפך.

את כל זה אני יודע
אבל מה קורה כשאני משלב את שתיהם ביחד על אותו מחיר מימוש בפקיעה?
אני בעצם מייצר פה מניפולציה שאמורה להביא אותי לרווח בין אם המחיר יעלה או ירד
השאלה היא לכאורה רק הפער של עלות הפרמיות
וזה בדיוק הרעיון באסטרטגיה הזאת
שלכאורה בסיטואציות מסוימות אחרי עלות הפרמיות עדיין זה נשאר ברווח מוחלט

 

[עומק הסיכוי]

את כל זה אני יודע
אבל מה קורה כשאני משלב את שתיהם ביחד על אותו מחיר מימוש בפקיעה?
אני בעצם מייצר פה מניפולציה שאמורה להביא אותי לרווח בין אם המחיר יעלה או ירד
השאלה היא לכאורה רק הפער של עלות הפרמיות
וזה בדיוק הרעיון באסטרטגיה הזאת
שלכאורה בסיטואציות מסוימות אחרי עלות הפרמיות עדיין זה נשאר ברווח מוחלט

כמו כל אסטרטגיה יש סיכון וסיכוי.
אבל כן יש סיכון.
אולי לא ברור לי מה התכוונת

 

[יהודה המנגן האגדי]

אני לא ממש מבין באופציות מלבד הרעיון הבסיסי של קול פוט כתיבה וכו'

אבל אני מצרף פה צילום מסך מתוך סימולטור במערכת המסחר של אקסלנס שמראה לכאורה שעסקה שבנויה מאסטרטגיית סטדרל [הרעיון הוא קניית קול ופוט על אותו מחיר מימוש במקרה הזה על נכס בסיס של דולר-אבל רלוונטי גם לעוד נכסים] תביא בכל מקרה לרווח (לא גדול) במועד המימוש (עוד חודש וחצי), אפילו אם לא יהיה שינוי במחיר נכס הבסיס, ורווחים משמעותיים יותר במקרה של שינויים במחיר נכס הבסיס

האם זה נכון והגיוני?
והאם יש בזה סיכונים או שזה באמת בטוח?
אשמח לקבל תגובות הערות והארות ממומחי הפורום

הסיכון שלך הוא במידה והמניה לא תעשה תנודה חדה, ומחיר האופציות יישחק אט אט,
כך ששילמת כסף ולא קיבלת חזרה דבר...

 

[עומק הסיכוי]

הסיכון שלך הוא במידה והמניה לא תעשה תנודה חדה, ומחיר האופציות יישחק אט אט,
כך ששילמת כסף ולא קיבלת חזרה דבר...

כתבתי לו את זה אבל זה לא סיפק אותו.

יש גם סיכון של תנודתיות עד הפקיע

 

[ראפטור]

הסיכון שלך הוא במידה והמניה לא תעשה תנודה חדה, ומחיר האופציות יישחק אט אט,
כך ששילמת כסף ולא קיבלת חזרה דבר...

כתבתי לו את זה אבל זה לא סיפק אותו.

יש גם סיכון של תנודתיות עד הפקיע

השאלה שלי היתה האם אני יכול להפסיד כסף מדבר כזה
או רק לא להרוויח

פשוט לא הסתדר לי החישובים שלי מול מה שהציג לי הסימולטור של אקסלנס

 

[עומק הסיכוי]

השאלה שלי היתה האם אני יכול להפסיד כסף מדבר כזה
או רק לא להרוויח

פשוט לא הסתדר לי החישובים שלי מול מה שהציג לי הסימולטור של אקסלנס

עכשיו הסתדר?