קרן סל הקומבינה של קרנות הסל הישראליות ומס הדיבידנד השקט

[שרשרת הדורות]

לא נכון
זה שזה הייעד שלהם, לא מחייב שזה הסכם הסוואפ.
לא הבאת שום הוכחה אחרת.
כתוב מפורש שהם יכולים לעשות סוואפ על כל נכס שיביא תשואה דומה.
שנית, אינווסקו מחזיקה פיזית רק בשביל בטחונות.
הבנק מתחייב לשלם לה את ההפרש בין ההצלחה של הסל שלה, למדד המסוכם.
כלומר:
בסוף תקופת החוזה, היא מביאה לבנק את מה שהסל שלה עושה, ותמורת זה הוא מביא לה את מה שהמדד עושה.
ולכן:
היא פטורה ממס, כי היא לא קיבלה דיב ממניות, רק 'ריבית' מהבנק.
הוא פטור ממס, כי ארה"ב פוטרת את הבנקים (דווקא) ממיסים של דיב על תקבולים שהגיעו דרך עסקאות סוואפ.

סליחה על ההקפצה

לא הבנתי איך סל המניות שאינווסקו מחזיקה יניב משהו שקרוב, לתשואת הבנקים.
אם אינווסקו חייבת במס דיב' אז גם הסל שהשקיעה חייב במס
והוא חוזר בהפסד לבנק
אשמח לתשובה

 

[שרשרת הדורות]

@ה. שלמה @דניאל נבון @אמת מארץ תצמח ולכולם
יש לכם מושג איזה סל מנצח אינווסקו מחזיקה בכסף שמשקיעים בה
ששווה לבנק להתחייב על תשואת מדדים מרכזיים כולל דיבידנד
(זה שהם מרוויחים עמלות אני יודע אבל בכ"ז הסל אמור להיות צורת השקעה מאד טובה)

 

[אמת מארץ תצמח]

@ה. שלמה @דניאל נבון @אמת מארץ תצמח ולכולם
יש לכם מושג איזה סל מנצח אינווסקו מחזיקה בכסף שמשקיעים בה
ששווה לבנק להתחייב על תשואת מדדים מרכזיים כולל דיבידנד
(זה שהם מרוויחים עמלות אני יודע אבל בכ"ז הסל אמור להיות צורת השקעה מאד טובה)

לא, זה שאלה טובה.
ראיתי בעבר כמה הצעות, כמו שלפעמים מדובר בצרכי גידור של הבנקים עבור לקוחות וכד'. (ואכן, יכול להיות שמדובר בסלים שמפסידים לסנופי)

אבל ההנחה שלך שיש מס על הסל של אינווסקו, יצא לי בעבר שלא.
שני הצדדים פטורים ממס על סלי ההחזקה -כשמדובר בהחזקה עבור עיסקת החלף (וזה הבסיס של הפירצה בחוק).

 

[ה. שלמה]

@ה. שלמה @דניאל נבון @אמת מארץ תצמח ולכולם
יש לכם מושג איזה סל מנצח אינווסקו מחזיקה בכסף שמשקיעים בה

זה מפורש בעמוד הקרן.
וההבדלים בתשואות פעם לפה ופעם לשם.

 

[שרשרת הדורות]

זה מפורש בעמוד הקרן.

קראתי די בעיון לא מצאתי
אשמח שתעזור בענין

 

[שרשרת הדורות]

עוד שאלה ?
בעצם כל שקל שמכניסים לקרן מניות (אפי' שמשקיעה דרך חוזי סוואפ)
גורמת שיושקע עוד כסף בחברות הנכללות במדד
ע"י הבנק המחליף?

 

[ה. שלמה]

קראתי די בעיון לא מצאתי
אשמח שתעזור בענין

כאן ההחזקות
וכאן הבדלי התשואות

 

[שרשרת הדורות]

כאן ההחזקות
וכאן הבדלי התשואות

אם הבנתי נכון היא מחזיקה בכל 504 חברות המדד בערך כמשקלם במדד

 

[שרשרת הדורות]

@ה. שלמה @דניאל נבון @אמת מארץ תצמח ולכולם
יש לכם מושג איזה סל מנצח אינווסקו מחזיקה בכסף שמשקיעים בה
ששווה לבנק להתחייב על תשואת מדדים מרכזיים כולל דיבידנד
(זה שהם מרוויחים עמלות אני יודע אבל בכ"ז הסל אמור להיות צורת השקעה מאד טובה)

עוד שאלה ?
בעצם כל שקל שמכניסים לקרן מניות (אפי' שמשקיעה דרך חוזי סוואפ)
גורמת שיושקע עוד כסף בחברות הנכללות במדד
ע"י הבנק המחליף?

אם הבנתי נכון היא מחזיקה בכל 504 חברות המדד בערך כמשקלם במדד

@השקעות R הון @מקצועי בלבד ולכולם
אשמח אם יש לכם מידע בענין

 

[השקעות R הון]

@השקעות R הון @מקצועי בלבד ולכולם
אשמח אם יש לכם מידע בענין

אחזקות תיק ערבון אינווסקו מול S&P 500 לתאריך 7/25

docs.google.com

 

[שרשרת הדורות]

אחזקות תיק ערבון אינווסקו מול S&P 500 לתאריך 7/25

docs.google.com

קיצער אינווסקו קונה את כל מניות המדד לפי משקלם (כולל עמלות קניה ועוד)
ומחליפה עם הבנק שמחזיק גם את אותו תיק
וככה שניהם עובדים על רשויות המס
ולא משלמים מס על דיבידנדים

 

[שרשרת הדורות]

אחזקות תיק ערבון אינווסקו מול S&P 500 לתאריך 7/25

docs.google.com

ומבחינת כשרות (למשל מי שלא כ"כ מרוצה מפעילות כל החברות או מי שמשקיע בת"א )
כל מי שקונה קרן שעובדת עם חוזי החלף, מזרים כסף לחברות.
ומבחינת עתיד הSNP 500
העובדה שהוא מנקז אליו בצורה יחסית הכי הרבה כספי משקיעים
תגרום לו לכאו' לעלות עוד ועוד

 

[שרשרת הדורות]

אחזקות תיק ערבון אינווסקו מול S&P 500 לתאריך 7/25

docs.google.com

וואו
עיינתי שוב בגליון וראיתי שזה כולל את הפערים מאחזקות האמת בסנופי
עבודה מיוחדת!!!
(מאיפה אני מתחיל ללמוד לעשות דברים כאלו)